Stochastic Lotka-Volterra Model for financial dynamics

Abstract

This work seeks to model financial time series dynamics using a stochastic Lotka-Volterra system as a stochastic diffusion process with an embedded dependence structure and the pricing of derivatives using this underlying dynamic with numerical methods. As an application we consider currency exchange rates.

Este trabalho procura modelar a dinâmica de séries temporais financeiras usando um sistema de Lotka-Volterra como processo de difusão estocástico com uma estrutura de dependência embutida e a valoração de derivados usando esta dinâmica subjacente com métodos numéricos. Como aplicação vamos considerar taxas de cambio monetário.