A volatilidade do índice PSI20 e a informação das acções individuais

Morais, Ângela Maria Bruno de

Utilize este identificador para referenciar este registo: http://hdl.handle.net/10071/4385

Autoria:	Morais, Ângela Maria Bruno de
Orientação:	Lagoa, Sérgio Leão, Emanuel
Data:	2009
Título próprio:	A volatilidade do índice PSI20 e a informação das acções individuais
Referência bibliográfica:	MORAIS, Ângela Maria Bruno de - A volatilidade do índice PSI20 e a informação das acções individuais [Em linha]. Lisboa: ISCTE, 2009. Dissertação de mestrado. [Consult. Dia Mês Ano] Disponível em www:<http://hdl.handle.net/10071/4385>.
Palavras-chave:	Volatilidade Informação incremental Índice PSI20 Modelos garch Volatility Incremental information PSI20 index Garch models
Resumo:	Neste estudo, investiga-se de que forma a informação adicional contida em cada acção individual pode contribuir para explicar a volatilidade do índice de acções. Usando uma metodologia GARCH, concluo que para o caso português, as acções individuais têm informação adicional para a estimação do processo de volatilidade do índice PSI20 no período de 1993 a 2009. In this study, I examine in which way we can estimate the volatility of an index of returns by using incremental information of its individual stocks. Using a GARCH methodology, I conclude that for the Portuguese market, the individual stocks in fact incorporate additional information to the estimation of the volatility process of the PSI20 index in the period between 1993 and 2009.
Designação do grau:	Mestrado em Economia Monetária e Financeira
Acesso:	Acesso Restrito
Aparece nas coleções:	T&D-DM - Dissertações de mestrado