Avaliação multicritério do risco de crédito à habitação: uma proposta metodológica de natureza idiossincrática

Abstract

O crédito à habitação fortalece a economia dos países, contribuindo para o seu desenvolvimento e para o seu crescimento económico. Para que tal ocorra, porém, é necessário um compromisso financeiro entre a instituição de crédito que cede o montante e o indivíduo que o solicita. Essa relação é normalmente suportada por ferramentas de análise e avaliação de risco, que visam antecipar o sucesso ou o fracasso da cedência do crédito e proteger ambas as partes. Dada a crescente solicitação de sistemas de avaliação do risco de crédito mais realistas e informados, a presente dissertação visa a criação de um modelo multicritério de avaliação do risco de crédito à habitação com recurso a mapas cognitivos e à abordagem Measuring Attractiveness by a Categorical Based Evaluation Technique (MACBETH). Apesar da natureza idiossincrática do estudo, os resultados revelam que esta opção metodológica permite a obtenção de sistemas de avaliação do risco de crédito mais transparentes e realistas. As vantagens e as limitações da proposta aqui apresentada são também objeto de análise e discussão.

Mortgage lending strengthens the economies of countries, contributing to their development and economic growth. For this to occur, a financial commitment is required between the credit institution that transfers the credit and the individual who requests it. This relationship is usually supported by risk analysis and assessment tools that aim to anticipate the success or failure of credit lending and protect both parties. Given the growing demand for more realistic and informed credit risk assessment mechanisms, the present study aims to create a multiple criteria credit risk assessment system for mortgage loans, using cognitive maps and the Measuring Attractiveness by a Categorical Based Evaluation Technique (MACBETH). Despite the idiosyncratic nature of the study, the results show that this methodological combination allows for more transparent and realistic credit risk assessment systems. The advantages and limitations of our proposal are also discussed.