Modelo CAMELS na análise da performance bancária: O caso do Banco Millennium BCP

Abstract

Este trabalho tem como objetivo analisar a performance bancária do banco Millennium BCP através do modelo CAMELS e com a aplicação dos rácios que o constituem, a fim de permitir identificar os pontos fortes e fracos do banco, e, por conseguinte, melhorar o seu desempenho financeiro no futuro. Isto é conseguido através da análise a todos os indicadores do modelo entre 2008 e 2021, tanto para o BCP como para os cinco maiores bancos representativos do sistema bancário português, permitindo comparar os resultados do banco com os do setor em Portugal. O modelo CAMELS é um dos mais importantes sistemas de classificação para a supervisão bancária, permitindo avaliar a eficiência e segurança das instituições financeiras. O modelo é composto por seis dimensões, o que permite uma concentração do estudo nos fatores que realmente influenciam a performance, que são: o capital, os ativos, a gestão, os resultados, a liquidez e a sensibilidade. No estudo será utilizada uma abordagem quantitativa, através da recolha dos dados dos relatórios e contas anuais da atividade individual, tanto do BCP como dos restantes quatro maiores bancos do setor, que foram utilizados para a obtenção dos rácios que compõem o modelo. Também a abordagem qualitativa será importante, através da condução de uma entrevista semiestruturada, permitindo entender algumas medidas que o banco tomou ao longo dos anos, bem como consolidar mais informações obtidas na análise quantitativa. Após a investigação, conclui-se que o Millennium BCP tem ainda indicadores onde apresenta baixos níveis de performance, embora seja notável uma melhoria nos últimos anos.

This work aims to analyze the banking performance of Millennium BCP bank through the CAMELS model and with application of the ratios that constitute it, to allow identifying the strengths and weaknesses of this bank and therefore improve its financial performance in the future. This is achieved by assessing all the model indicators between 2008 and 2021, both for BCP and for the five largest banks representative of the Portuguese banking system, allowing a comparison of the bank's results with the sector in Portugal. The CAMELS model is one of the most important rating systems for banking supervision, making it possible to assess the efficiency and safety of financial institutions. The model has composed by six dimensions, which allows a concentration of the study on the factors that really influence the performance, which are: capital, assets, management, earnings, liquidity, and sensitivity. A quantitative approach will be used in the study, through the collection of data from the annual reports and financial accounts, the individual activity of both BCP and the other four largest banks in the sector, which were used to obtain the ratios that make up the model. Also, the qualitative approach will be important, through the conduction of a semi-structured interview, allowing to understand some measures that the bank has taken over the years as well to consolidate more information about the results achieved with the quantitative analysis. After the research, it is concluded that Millennium BCP has still indicators where it presents low performance levels, although it has been remarkable an improvement in the recent years.